Grandes nomes da história da contabilidade dos EUA: Vatter

Vatter, William Joseph (1905–1990)

Professor na Universidade de Chicago e na Universidade da Califórnia em Berkeley, e autor da obra The Fund Theory of Accounting and Its Implications for Financial Reports (1947), William Joseph Vatter desenvolveu uma teoria com o objetivo de evidenciar a lógica subjacente à contabilidade moderna.

Vatter considerava insatisfatórias tanto a teoria proprietária quanto a teoria da entidade, pois ambas personalizavam a unidade para a qual se mantém registros contábeis. Como consequência, essas teorias não favoreciam a objetividade — uma qualidade essencial para qualquer análise quantitativa, especialmente no contexto da contabilidade gerencial, onde os gestores precisam tomar decisões constantes entre alternativas. É justamente nesse campo que as limitações da contabilidade tradicional se tornam mais evidentes.

Em sua teoria, o conceito de “fundo” é a ideia central utilizada para alcançar a objetividade. Um “fundo” representa uma área de operações, um centro de interesse ou de atenção. Em um exemplo ilustrativo, Vatter apresentou seis conjuntos de demonstrações: fundo de caixa e bancos, fundo operacional geral, fundo de investimentos, dois fundos de amortização (um para itens correntes e outro para investimentos) e um fundo de capital. Para cada fundo, ele apresentou um balanço patrimonial, com formato convencional, e uma demonstração das operações do fundo. Cada demonstração operacional incluía: (1) receitas e despesas, conforme definição usual; (2) transações de financiamento, como movimentações de caixa classificadas, emissão e resgate de títulos, doações ou baixas de ativos fixos; e (3) efeitos das forças de mercado, como valorização ou desvalorização de estoques.

A teoria de Vatter é igualmente aplicável a entidades públicas e privadas, com ou sem fins lucrativos, bem como a departamentos, divisões ou filiais, além de entidades combinadas ou consolidadas. Como consequência, o conceito e a mensuração do lucro não eram ingredientes essenciais em sua contabilidade. Nenhum lucro líquido aparecia nas demonstrações, embora fosse possível calculá-lo com base nos dados apresentados.

Outra consequência era sua definição flexível de “patrimônio” (ou seja, passivos e patrimônio líquido), que ele identificava simplesmente como “restrições” sobre os ativos do fundo. Essas “restrições” podiam ser legais, equitativas, econômicas ou até baseadas em considerações gerenciais. Como entendia que a “avaliação” não era exclusivamente uma questão contábil, Vatter omitiu qualquer tratamento sistemático desse tema.

A influência direta de Vatter foi mais evidente nos livros-texto publicados nas duas décadas posteriores ao lançamento de Managerial Accounting, em 1950. Sua influência sobre a contabilidade financeira foi menos clara, mas suas críticas profundas às teorias e práticas existentes anteciparam desenvolvimentos como as demonstrações financeiras segmentadas, as críticas aos relatórios emitidos por conglomerados e o interesse do Financial Accounting Standards Board (FASB) na necessidade de “desagregação dos dados” em demonstrações financeiras consolidadas.

Tradução por ChatGPT . Texto de Maurice Moonitz para The History of Accounting